Is VAT charged on the sale of property in the UK?

Most sales and lettings of land and buildings are exempt from VAT. However, the option to tax can convert an exempt supply into a standard-rated supply, and new residential buildings are zero-rated on the first sale by the builder.

What is the option to tax on property?

The option to tax lets you charge 20% VAT on the rent or sale of commercial property. The main reason to opt is to reclaim input VAT on construction, renovation, or purchase costs. You must notify HMRC within 30 days.

Is VAT charged on new-build homes?

The first sale of a new residential building by the person who constructed it is zero-rated at 0% VAT. The builder can reclaim all input VAT on construction costs despite charging no VAT to the buyer.

What VAT rate applies to property conversions?

Converting a non-residential building into residential property may qualify for the 5% reduced rate. Renovating a property empty for two or more years may also qualify for the reduced rate.

TAW ar Eiddo a Thir

Ffeithiau allweddol

Mae'r rhan fwyaf o werthiannau a rhenti tir ac adeiladau yn wedi'i eithrio o TAW.
Y opsiwn i drethu yn trosi cyflenwad eithriedig yn gyflenwad cyfradd safonol.
Mae adeiladau preswyl newydd yn cyfradd sero ar y gwerthiant cyntaf gan yr adeiladwr.
Gall trosi eiddo masnachol yn eiddo preswyl fod yn gymwys ar gyfer y Cyfradd is o 5%.

Y Diofyn: Esempt

Yn gyffredinol, mae gwerthu, prydlesu neu osod tir ac adeiladau yn wedi'i eithrio o TAW. Mae hyn yn golygu nad oes TAW yn cael ei godi, ond ni allwch hawlio TAW mewnbwn yn ôl ar gostau cysylltiedig chwaith.^[1]

Yr Opsiwn i Drethu

Gallwch “ddewis trethu” eiddo masnachol, sy’n golygu eich bod yn codi 20% o TAW ar rent ac elw gwerthu. Y prif reswm dros wneud hyn yw hawlio TAW mewnbwn yn ôl ar gostau adeiladu, adnewyddu neu brynu.^[2]

Hysbysu HMRC o fewn 30 diwrnod gan ddefnyddio'r ffurflen VAT1614A
Mae'r opsiwn fel arfer yn para am 20 mlynedd
Ni ellir ei gymhwyso i eiddo preswyl na rhai adeiladau (e.e. ysbytai)

Adeiladau Preswyl Newydd

Gwerthiant cyntaf adeilad preswyl newydd gan y person a'i hadeiladodd yw cyfradd seroMae'r adeiladwr yn codi 0% TAW ond gall adennill yr holl TAW mewnbwn ar gostau adeiladu.^[3]

Trosiadau

Gall trosi adeilad dibreswyl yn eiddo preswyl fod yn gymwys ar gyfer y Cyfradd is o 5%Gall adnewyddu eiddo sydd wedi bod yn wag am 2+ blynedd fod yn gymwys hefyd.

Cwestiynau Cyffredin

A godir TAW ar werthu eiddo yn y DU?

Mae'r rhan fwyaf o werthiannau a rhenti tir ac adeiladau wedi'u heithrio rhag TAW. Fodd bynnag, gall yr opsiwn i drethu drosi cyflenwad eithriedig yn gyflenwad â chyfradd safonol, ac mae adeiladau preswyl newydd yn cael eu codi â chyfradd sero ar y gwerthiant cyntaf gan yr adeiladwr.

Beth yw'r opsiwn i drethu eiddo?

Mae'r opsiwn i drethu yn caniatáu ichi godi 20% o TAW ar rent neu werthu eiddo masnachol. Y prif reswm dros ddewis yw hawlio TAW mewnbwn yn ôl ar gostau adeiladu, adnewyddu neu brynu. Rhaid i chi hysbysu HMRC o fewn 30 diwrnod.

A godir TAW ar gartrefi newydd?

Mae gwerthiant cyntaf adeilad preswyl newydd gan y person a'i hadeiladodd yn gyfradd sero ar 0% TAW. Gall yr adeiladwr hawlio'r holl TAW mewnbwn yn ôl ar gostau adeiladu er gwaethaf peidio â chodi TAW ar y prynwr.

Pa gyfradd TAW sy'n berthnasol i drosiadau eiddo?

Gall trosi adeilad dibreswyl yn eiddo preswyl fod yn gymwys ar gyfer y gyfradd is o 5%. Gall adnewyddu eiddo sydd wedi bod yn wag am ddwy flynedd neu fwy hefyd fod yn gymwys ar gyfer y gyfradd is.

Darllen Pellach

Chwilio am syml Meddalwedd TAW?

# GoFile yn cael ei gydnabod HMRC ac yn cael ei ymddiried ynddo gan dros 50,000 o fusnesau yn y DU. Wedi'i sefydlu mewn munudau, ffeiliwch yn hyderus.

Dechreuwch Am Ddim

Dim angen cerdyn credyd · Canslo unrhyw bryd

Ffynonellau

TAW ac eiddo — GOV.UK
Opsiwn i drethu tir ac adeiladau (Hysbysiad TAW 742A) — GOV.UK
TAW ar adeiladu ac adnewyddu — GOV.UK